Wien (www.aktiencheck.de) - Österreichische Post-Aktienanalyse von der Raiffeisen Bank International AG:
Teresa Schinwald, Analystin der Raiffeisen Bank International AG (RBI), nimmt die Aktie der Österreichischen Post AG (ISIN: AT0000APOST4, WKN: A0JML5, Ticker-Symbol: O3P, Wiener Börse-Symbol: POST) unter die Lupe.
Der Ergebnisse der Österreichischen Post hätten dank einer zufriedenstellenden Preismix Dynamik, stabiler Volumentrends und einer Verbesserung der türkischen Umsätze trotz eines lokalen Volumenrückgangs deutlich über den Erwartungen gelegen. Das EBIT sei besser als erwartet gewesen, wenn auch mit einer etwas niedrigeren Marge. Briefpost sei die größte Überraschung mit einem Umsatzwachstum von 12% gewesen, unterstützt durch die EU Parlamentswahlen und eine Tarifreform, und das trotz eines 7%igen Rückgangs der Briefvolumina und eines 6%igen Rückgangs bei Direktwerbung. Paket & Logistik sei in Österreich und SEE um rund 10% gewachsen, während die Türkei Rückgänge verzeichnet habe. In Österreich hätten eine Verschiebung des Amazon-Volumens und chinesische Online-Verkäufe zu Wachstum geführt, wobei in den nächsten Monaten Insourcing durch Kunden wieder ein Thema werden könnte. Im weiteren Verlauf des Jahres werde auch ein Währungseinbruch bei der Türkischen Lira erwartet.
Das Management habe die Umsatzprognose für 2024 auf ein Wachstum im oberen einstelligen Bereich angehoben, was erneut die Analystenprognose von 8% bestätige. Das EBIT werde voraussichtlich im mittleren einstelligen Bereich wachsen. Ein Teil der positiven Impulse aus dem zweiten Quartal könnte sich in der zweiten Jahreshälfte aufgrund der geringeren Anzahlen von Wahlen und der TRY-Entwicklung abflachen, was die Zuversicht des Managements aber nicht einschränke.
Unsere letzte Empfehlung für die Österreichische Post lautete "Halten", so Teresa Schinwald, Analystin der Raiffeisen Bank International AG. (Analyse vom 07.08.2024)
Bitte beachten Sie auch Informationen zur Offenlegungspflicht bei Interessenskonflikten im Sinne der Richtlinie 2014/57/EU und entsprechender Verordnungen der EU für das genannte Analysten-Haus:
Offenlegungen
3. RBI oder eine mit ihr verbundene juristische Person ist Market Maker oder Specialist oder Designated Sponsor oder Stabilisierungsmanager oder sonstiger Liquiditätsspender in den Finanzinstrumenten des Emittenten.
Offenlegung von Umständen und Interessen, die die Objektivität der RBI gefährden könnten: www.raiffeisenresearch.com/disclosuresobjectivity
Börsenplätze Österreichische Post-Aktie:
Tradegate-Aktienkurs Österreichische Post-Aktie:
30,10 EUR +0,33% (07.08.2024, 16:02)
Wiener Börse-Aktienkurs Österreichische Post-Aktie:
30,05 EUR +0,67% (07.08.2024, 16:35)
ISIN Österreichische Post-Aktie:
AT0000APOST4
WKN Österreichische Post-Aktie:
A0JML5
Ticker-Symbol Österreichische Post-Aktie:
O3P
Wiener Börse-Symbol Österreichische Post-Aktie:
POST
Kurzprofil Österreichische Post AG:
Die Österreichische Post (ISIN: AT0000APOST4, WKN: A0JML5, Ticker-Symbol: O3P, Wiener Börse-Symbol: POST) ist der landesweit führende Logistik- und Postdienstleister. Zu den Hauptgeschäftsbereichen zählen die Beförderung von Briefen, Werbesendungen, Printmedien und Paketen. Das Filialnetz der Österreichischen Post zählt zu den größten Privatkundennetzen des Landes und bietet seinen Kunden in ganz Österreich hochwertige Produkte und Services in den Bereichen Post, Bank und Telekommunikation.
Durch die flächendeckende und zuverlässige Versorgung der österreichischen Bevölkerung und Wirtschaft mit Postdienstleistungen liefert das Unternehmen einen wichtigen Beitrag zur Aufrechterhaltung und Absicherung der Kommunikations- und Logistikinfrastruktur des Landes. Die Österreichische Post ist zudem durch Tochterunternehmen auch in zwölf europäischen Ländern vor allem in den Bereichen Paket & Logistik sowie unadressierte Sendungen tätig. (07.08.2024/ac/a/a)
Teresa Schinwald, Analystin der Raiffeisen Bank International AG (RBI), nimmt die Aktie der Österreichischen Post AG (ISIN: AT0000APOST4, WKN: A0JML5, Ticker-Symbol: O3P, Wiener Börse-Symbol: POST) unter die Lupe.
Der Ergebnisse der Österreichischen Post hätten dank einer zufriedenstellenden Preismix Dynamik, stabiler Volumentrends und einer Verbesserung der türkischen Umsätze trotz eines lokalen Volumenrückgangs deutlich über den Erwartungen gelegen. Das EBIT sei besser als erwartet gewesen, wenn auch mit einer etwas niedrigeren Marge. Briefpost sei die größte Überraschung mit einem Umsatzwachstum von 12% gewesen, unterstützt durch die EU Parlamentswahlen und eine Tarifreform, und das trotz eines 7%igen Rückgangs der Briefvolumina und eines 6%igen Rückgangs bei Direktwerbung. Paket & Logistik sei in Österreich und SEE um rund 10% gewachsen, während die Türkei Rückgänge verzeichnet habe. In Österreich hätten eine Verschiebung des Amazon-Volumens und chinesische Online-Verkäufe zu Wachstum geführt, wobei in den nächsten Monaten Insourcing durch Kunden wieder ein Thema werden könnte. Im weiteren Verlauf des Jahres werde auch ein Währungseinbruch bei der Türkischen Lira erwartet.
Das Management habe die Umsatzprognose für 2024 auf ein Wachstum im oberen einstelligen Bereich angehoben, was erneut die Analystenprognose von 8% bestätige. Das EBIT werde voraussichtlich im mittleren einstelligen Bereich wachsen. Ein Teil der positiven Impulse aus dem zweiten Quartal könnte sich in der zweiten Jahreshälfte aufgrund der geringeren Anzahlen von Wahlen und der TRY-Entwicklung abflachen, was die Zuversicht des Managements aber nicht einschränke.
Unsere letzte Empfehlung für die Österreichische Post lautete "Halten", so Teresa Schinwald, Analystin der Raiffeisen Bank International AG. (Analyse vom 07.08.2024)
Bitte beachten Sie auch Informationen zur Offenlegungspflicht bei Interessenskonflikten im Sinne der Richtlinie 2014/57/EU und entsprechender Verordnungen der EU für das genannte Analysten-Haus:
Offenlegungen
3. RBI oder eine mit ihr verbundene juristische Person ist Market Maker oder Specialist oder Designated Sponsor oder Stabilisierungsmanager oder sonstiger Liquiditätsspender in den Finanzinstrumenten des Emittenten.
Offenlegung von Umständen und Interessen, die die Objektivität der RBI gefährden könnten: www.raiffeisenresearch.com/disclosuresobjectivity
Börsenplätze Österreichische Post-Aktie:
Tradegate-Aktienkurs Österreichische Post-Aktie:
30,10 EUR +0,33% (07.08.2024, 16:02)
Wiener Börse-Aktienkurs Österreichische Post-Aktie:
30,05 EUR +0,67% (07.08.2024, 16:35)
ISIN Österreichische Post-Aktie:
AT0000APOST4
WKN Österreichische Post-Aktie:
A0JML5
Ticker-Symbol Österreichische Post-Aktie:
O3P
Wiener Börse-Symbol Österreichische Post-Aktie:
POST
Kurzprofil Österreichische Post AG:
Die Österreichische Post (ISIN: AT0000APOST4, WKN: A0JML5, Ticker-Symbol: O3P, Wiener Börse-Symbol: POST) ist der landesweit führende Logistik- und Postdienstleister. Zu den Hauptgeschäftsbereichen zählen die Beförderung von Briefen, Werbesendungen, Printmedien und Paketen. Das Filialnetz der Österreichischen Post zählt zu den größten Privatkundennetzen des Landes und bietet seinen Kunden in ganz Österreich hochwertige Produkte und Services in den Bereichen Post, Bank und Telekommunikation.
Durch die flächendeckende und zuverlässige Versorgung der österreichischen Bevölkerung und Wirtschaft mit Postdienstleistungen liefert das Unternehmen einen wichtigen Beitrag zur Aufrechterhaltung und Absicherung der Kommunikations- und Logistikinfrastruktur des Landes. Die Österreichische Post ist zudem durch Tochterunternehmen auch in zwölf europäischen Ländern vor allem in den Bereichen Paket & Logistik sowie unadressierte Sendungen tätig. (07.08.2024/ac/a/a)
Archivbeitrag vom 07.08.2024. Angaben und Einschätzungen beziehen sich auf den damaligen Stand.